Как исследователь с опытом финансового анализа и изучения влияния цифровых активов на традиционные инвестиционные портфели, я нахожу недавнее исследование ВанЭка об Эфириуме (ETH) и Биткойне (BTC) интригующим. Результаты показывают, что включение до 6% этих криптовалют может повысить доходность с поправкой на риск или коэффициент Шарпа портфеля 60/40 с минимальной дополнительной просадкой. Этот результат особенно важен для инвесторов, стремящихся диверсифицировать свои активы и потенциально извлечь выгоду из растущего влияния цифровых активов на финансовом рынке.
Недавний анализ, проведенный VanEck Research, изучил эффекты включения Ethereum (ETH) и Bitcoin (BTC) в традиционные инвестиционные комбинации 60/40 с сентября 2015 года по апрель 2024 года. Результаты показывают, что добавление до 6% этих криптовалют может повысить доходность портфеля с поправкой на риск или коэффициент Шарпа с ограниченным дополнительным спадом на рынке.
Исследование показало, что крипто-портфель, состоящий из 70% Биткойна и 30% Эфириума, обеспечивает лучший баланс между риском и вознаграждением. Кроме того, VanEck увеличил свой прогноз цены Ethereum в 2030 году до 22 000 долларов США из-за ожиданий одобрения ETF, достижений в масштабировании и изучения ими данных блокчейна.
Как исследователь, изучающий ландшафт блокчейна, я обнаружил, что доля рынка Ethereum постоянно расширяется за счет традиционных финансовых институтов и технологических гигантов. Основная причина этого роста заключается в его магнетической привлекательности для предпринимателей. Если Ethereum удастся сохранить свою ведущую роль среди платформ смарт-контрактов, VanEck ожидает жизнеспособного пути к генерированию свободного денежного потока в размере 66 миллиардов долларов для владельцев токенов, что станет основой для впечатляющего актива в 2,2 триллиона долларов или 22 000 долларов за монету к 2030 году.
Наш новый прогноз цены Ethereum к 2030 году увеличен до $22 000. Эта корректировка обусловлена несколькими факторами: недавними одобрениями ETF, связанными с Ethereum, достижениями в его масштабировании и нашей интерпретацией данных в цепочке. Кроме того, мы изучили, как Ethereum и Bitcoin работают в традиционных инвестиционных портфелях, а также в портфелях, состоящих исключительно из криптовалют, чтобы определить наилучшую возможную доходность. #Matthew_Sigel #Patrick_Bush_VE
— ВанЭк (@vaneck_us), 5 июня 2024 г.
Добавив 28,6% Ethereum и 71,4% Bitcoin к обычному портфелю 60/40, инвесторы могут повысить свою доходность с различной степенью риска. Результаты показали, что скорректированная доходность с учетом связанного с этим риска образовала почти прямую линию, подразумевая, что большее распределение криптовалюты привело к более высокой доходности.
Распределение состояло из 5% Ethereum и 1% Bitcoin. Однако важно отметить, что инвестирование в акции несет в себе определенные риски для криптоинвесторов. Среди этих рисков — зависимость от спекулятивных рыночных данных, сохраняющаяся неопределенность регулирования, потенциальное влияние процентных ставок, угрозы конкуренции и геополитические проблемы.
Смотрите также
2024-06-06 01:57